Vraag 1
Mevrouw Kate del Castillo is fiscaal inwoner van Spanje en aldaar onderworpen aan belastingheffing
over haar wereldinkomen. Mevrouw Del Castillo heeft de aankoop van een in Rotterdam gelegen
kantoorpand op het oog. Het pand is eigendom van “NulTien BV”, een naar Nederlands recht
opgerichte vennootschap die vanuit Nederland wordt geleid door een trustkantoor. De koopprijs van
de aandelen bedraagt EUR 10.000.000. Het pand wordt verhuurd en het huurcontract is onlangs
verlengd met een periode van 1 jaar. De jaarlijkse huursom bedraagt EUR 700.000. Mevrouw wendt
zich tot haar Nederlandse belastingadviseur met de vraag hoe de aankoop het beste kan worden
vormgegeven.
a. Stel dat mevrouw Del Castillo het kantoorpand op 1 januari 2017 direct koopt van NulTien BV
en in dat jaar huuropbrengsten ontvangt. Beschrijf de gevolgen van de huuropbrengsten voor
de Nederlandse belastingheffing en houd hierbij rekening met het belastingverdrag tussen
Nederland en Spanje. U hoeft geen berekening van het te betalen bedrag te maken. (5 punten)
Uit de aanbiedingsvoorwaarden blijkt dat het alleen mogelijk is om de aandelen NulTien BV, en wel
100%, te kopen. Mevrouw Del Castillo laat weten dat het in dat geval haar voorkeur heeft om de
aandelen in NulTien BV te kopen via Flores SL, haar in Spanje gevestigde ‘kale’ houdstervennootschap.
Flores SL is fiscaal inwoner van Spanje en aldaar onderworpen aan belastingheffing over zijn
wereldwinst. De rechtsvorm SL is vergelijkbaar met die van een Nederlandse BV. Flores SL verwacht
jaarlijks EUR 700.000 dividend te ontvangen van NulTien BV.
b. Beschrijf de gevolgen van de dividendbetaling voor de Nederlandse belastingheffing en houd
hierbij rekening met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (6 punten)
Mevrouw Del Castillo wil op zoek naar nieuwe huurders voor het pand die bereid zijn een hogere
huursom te willen betalen. Hierdoor zouden de aandelen NulTien BV in waarde stijgen. Mevrouw
vraagt zich of een vervreemdingswinst op de eventuele verkoop van de aandelen belast zal zijn in
Nederland.
c. Stel dat Flores SL de aandelen in NulTien BV vervreemdt voor EUR 12.000.000. Beschrijf de
gevolgen van de vervreemding voor de Nederlandse belastingheffing en houd hierbij rekening
met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. 4 punten
De adviseur stelt op basis van fiscale motieven voor om direct na aankoop van de aandelen NulTien
BV, en nog voordat nieuwe huurders zijn gevonden, de feitelijke leiding van NulTien BV te verplaatsen
naar Spanje.
d. Stel dat NulTien BV na verplaatsing van de feitelijke leiding dividend uitkeert aan Flores SL.
Beschrijf de gevolgen van de dividendbetaling voor de Nederlandse belastingheffing en houd
hierbij rekening met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (7 punten)
e. Hoe verloopt de Nederlandse belastingheffing over de huuropbrengsten na verplaatsing van
de feitelijke leiding van NulTien BV naar Spanje? Houd hierbij rekening met het
belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (3 punten)
, Uitwerking vraag 1
Opgave a
Mevrouw Del Castillo heeft verder geen banden met Nederland, dus zij is niet binnenlands
belastingplichtig. Wel kan zij buitenlands belastingplichtige zijn als zij Nederlands inkomen geniet (art.
2.1 lid 1 sub b Wet IB). Het Nederlands inkomen is gedefinieerd in hoofdstuk 7 van de Wet op de
inkomstenbelasting. Inkomsten uit onroerend goed horen thuis in box 3. Nederland zal een fictief
rendement willen heffen. Maar mag zij dit ook op grond van het verdrag met Spanje?
Er is toegang tot het verdrag, want mevrouw is fiscaal inwoner van Spanje (art. 1 jo. 2 jo. 4 Verdrag NL-
Spanje). Vervolgens zijn inkomsten uit onroerende zaken geregeld in art. 6. Hierin staat dat uitsluitend
de bronstaat mag heffen daar waar het onroerend goed is gelegen (Nederland). Dus ook onder het
verdrag mag Nederland heffen.
Opgave bc
Wet op de dividendbelasting
Eerst moet er gekeken worden in de Wet op de dividendbelasting. Het aanknopingspunt daarbij is dat
het dividend afkomstig moet zijn van een in Nederland gevestigde vennootschap. Uit de casus volgt
dat NulTien BV opgericht is naar Nederlands recht (art. 1 lid 3 Wet DB) en feitelijk wordt geleid vanuit
Nederland (art. 4 AWR), dus NulTien BV is in Nederland gevestigd. Dit betekent dus dat de
dividenduitkering in principe wordt belast met Nederlandse dividendbelasting tegen 15%. Er geldt
echter een inhoudingsvrijstelling bij dividendbetalingen tussen vennootschappen (art. 4 lid 2 Wet DB).
Maar er is ook een antimisbruikbepaling art. 4 lid 3 sub c Wet DB. Dit artikel zegt dat de
inhoudingsvrijstelling niet geldt in het geval er sprake is van misbruik. Om te kijken of er sprake is van
misbruik, moet er een dubbele toets worden doorlopen subjectieve en objectieve toets. De
subjectieve toets houdt in dat je moet gaan kijken of de Spaanse vennootschap ertussen is geschoven
met het doel om Nederlandse dividendbelasting te ontgaan. Om dit te toetsen, pas je de wegdenk-
gedachte toe. Je moet dus de Spaanse vennootschap wegdenken en kijken hoe de dividendbelasting
zou verlopen zonder de Spaanse vennootschap. Bij de objectieve toets kijk je of je te maken hebt met
een kunstmatige constructie heeft de persoonlijke houdstermaatschappij wel economische
realiteit?
Subjectieve toets
Wanneer je de Spaanse vennootschap wegdenkt, zou er dividendbelasting zijn verschuldigd over het
dividend van NulTien BV aan mevrouw Del Castillo, want voor de relatie met een natuurlijk persoon
kan nooit een inhoudingsvrijstelling gelden. Aan de subjectieve toets is dus voldaan.
Wat betreft de objectieve toets gaat het in casu om een kale houdstermaatschappij, dus dit duidt op
kunstmatigheid.
De inhoudingsvrijstelling is dus niet van toepassing. Dit heeft tot gevolg dat de dividenduitkering aan
de Spaanse vennootschap onderworpen is aan dividendbelasting.
Wet op de vennootschapsbelasting
De Spaanse vennootschap kan buitenlands belastingplichtig voor de vennootschapsbelasting op grond
van art. 17 lid 3 sub b Wet VPB. Dan moet je eerst checken of er sprake is van een aanmerkelijk belang.
Hiervoor wordt verwezen naar de Wet op de inkomstenbelasting ten minste 5%. In de casus is
sprake van een belang van 100%, dus aan die toets is voldaan. Ook moet het gaan om een belang in
een in Nederland gevestigde vennootschap. NulTien BV is in Nederland gevestigd, dus ook daaraan is
voldaan. Om te beoordelen of de dividendbetaling ook onderworpen is aan de
vennootschapsbelasting, moet je kijken of er sprake is van misbruik. Hier geldt weer de dubbele toets.
Mevrouw Kate del Castillo is fiscaal inwoner van Spanje en aldaar onderworpen aan belastingheffing
over haar wereldinkomen. Mevrouw Del Castillo heeft de aankoop van een in Rotterdam gelegen
kantoorpand op het oog. Het pand is eigendom van “NulTien BV”, een naar Nederlands recht
opgerichte vennootschap die vanuit Nederland wordt geleid door een trustkantoor. De koopprijs van
de aandelen bedraagt EUR 10.000.000. Het pand wordt verhuurd en het huurcontract is onlangs
verlengd met een periode van 1 jaar. De jaarlijkse huursom bedraagt EUR 700.000. Mevrouw wendt
zich tot haar Nederlandse belastingadviseur met de vraag hoe de aankoop het beste kan worden
vormgegeven.
a. Stel dat mevrouw Del Castillo het kantoorpand op 1 januari 2017 direct koopt van NulTien BV
en in dat jaar huuropbrengsten ontvangt. Beschrijf de gevolgen van de huuropbrengsten voor
de Nederlandse belastingheffing en houd hierbij rekening met het belastingverdrag tussen
Nederland en Spanje. U hoeft geen berekening van het te betalen bedrag te maken. (5 punten)
Uit de aanbiedingsvoorwaarden blijkt dat het alleen mogelijk is om de aandelen NulTien BV, en wel
100%, te kopen. Mevrouw Del Castillo laat weten dat het in dat geval haar voorkeur heeft om de
aandelen in NulTien BV te kopen via Flores SL, haar in Spanje gevestigde ‘kale’ houdstervennootschap.
Flores SL is fiscaal inwoner van Spanje en aldaar onderworpen aan belastingheffing over zijn
wereldwinst. De rechtsvorm SL is vergelijkbaar met die van een Nederlandse BV. Flores SL verwacht
jaarlijks EUR 700.000 dividend te ontvangen van NulTien BV.
b. Beschrijf de gevolgen van de dividendbetaling voor de Nederlandse belastingheffing en houd
hierbij rekening met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (6 punten)
Mevrouw Del Castillo wil op zoek naar nieuwe huurders voor het pand die bereid zijn een hogere
huursom te willen betalen. Hierdoor zouden de aandelen NulTien BV in waarde stijgen. Mevrouw
vraagt zich of een vervreemdingswinst op de eventuele verkoop van de aandelen belast zal zijn in
Nederland.
c. Stel dat Flores SL de aandelen in NulTien BV vervreemdt voor EUR 12.000.000. Beschrijf de
gevolgen van de vervreemding voor de Nederlandse belastingheffing en houd hierbij rekening
met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. 4 punten
De adviseur stelt op basis van fiscale motieven voor om direct na aankoop van de aandelen NulTien
BV, en nog voordat nieuwe huurders zijn gevonden, de feitelijke leiding van NulTien BV te verplaatsen
naar Spanje.
d. Stel dat NulTien BV na verplaatsing van de feitelijke leiding dividend uitkeert aan Flores SL.
Beschrijf de gevolgen van de dividendbetaling voor de Nederlandse belastingheffing en houd
hierbij rekening met het belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (7 punten)
e. Hoe verloopt de Nederlandse belastingheffing over de huuropbrengsten na verplaatsing van
de feitelijke leiding van NulTien BV naar Spanje? Houd hierbij rekening met het
belastingverdrag tussen Nederland en Spanje. (3 punten)
, Uitwerking vraag 1
Opgave a
Mevrouw Del Castillo heeft verder geen banden met Nederland, dus zij is niet binnenlands
belastingplichtig. Wel kan zij buitenlands belastingplichtige zijn als zij Nederlands inkomen geniet (art.
2.1 lid 1 sub b Wet IB). Het Nederlands inkomen is gedefinieerd in hoofdstuk 7 van de Wet op de
inkomstenbelasting. Inkomsten uit onroerend goed horen thuis in box 3. Nederland zal een fictief
rendement willen heffen. Maar mag zij dit ook op grond van het verdrag met Spanje?
Er is toegang tot het verdrag, want mevrouw is fiscaal inwoner van Spanje (art. 1 jo. 2 jo. 4 Verdrag NL-
Spanje). Vervolgens zijn inkomsten uit onroerende zaken geregeld in art. 6. Hierin staat dat uitsluitend
de bronstaat mag heffen daar waar het onroerend goed is gelegen (Nederland). Dus ook onder het
verdrag mag Nederland heffen.
Opgave bc
Wet op de dividendbelasting
Eerst moet er gekeken worden in de Wet op de dividendbelasting. Het aanknopingspunt daarbij is dat
het dividend afkomstig moet zijn van een in Nederland gevestigde vennootschap. Uit de casus volgt
dat NulTien BV opgericht is naar Nederlands recht (art. 1 lid 3 Wet DB) en feitelijk wordt geleid vanuit
Nederland (art. 4 AWR), dus NulTien BV is in Nederland gevestigd. Dit betekent dus dat de
dividenduitkering in principe wordt belast met Nederlandse dividendbelasting tegen 15%. Er geldt
echter een inhoudingsvrijstelling bij dividendbetalingen tussen vennootschappen (art. 4 lid 2 Wet DB).
Maar er is ook een antimisbruikbepaling art. 4 lid 3 sub c Wet DB. Dit artikel zegt dat de
inhoudingsvrijstelling niet geldt in het geval er sprake is van misbruik. Om te kijken of er sprake is van
misbruik, moet er een dubbele toets worden doorlopen subjectieve en objectieve toets. De
subjectieve toets houdt in dat je moet gaan kijken of de Spaanse vennootschap ertussen is geschoven
met het doel om Nederlandse dividendbelasting te ontgaan. Om dit te toetsen, pas je de wegdenk-
gedachte toe. Je moet dus de Spaanse vennootschap wegdenken en kijken hoe de dividendbelasting
zou verlopen zonder de Spaanse vennootschap. Bij de objectieve toets kijk je of je te maken hebt met
een kunstmatige constructie heeft de persoonlijke houdstermaatschappij wel economische
realiteit?
Subjectieve toets
Wanneer je de Spaanse vennootschap wegdenkt, zou er dividendbelasting zijn verschuldigd over het
dividend van NulTien BV aan mevrouw Del Castillo, want voor de relatie met een natuurlijk persoon
kan nooit een inhoudingsvrijstelling gelden. Aan de subjectieve toets is dus voldaan.
Wat betreft de objectieve toets gaat het in casu om een kale houdstermaatschappij, dus dit duidt op
kunstmatigheid.
De inhoudingsvrijstelling is dus niet van toepassing. Dit heeft tot gevolg dat de dividenduitkering aan
de Spaanse vennootschap onderworpen is aan dividendbelasting.
Wet op de vennootschapsbelasting
De Spaanse vennootschap kan buitenlands belastingplichtig voor de vennootschapsbelasting op grond
van art. 17 lid 3 sub b Wet VPB. Dan moet je eerst checken of er sprake is van een aanmerkelijk belang.
Hiervoor wordt verwezen naar de Wet op de inkomstenbelasting ten minste 5%. In de casus is
sprake van een belang van 100%, dus aan die toets is voldaan. Ook moet het gaan om een belang in
een in Nederland gevestigde vennootschap. NulTien BV is in Nederland gevestigd, dus ook daaraan is
voldaan. Om te beoordelen of de dividendbetaling ook onderworpen is aan de
vennootschapsbelasting, moet je kijken of er sprake is van misbruik. Hier geldt weer de dubbele toets.
